Les marchés finiront par chuter.
Gardez votre calme.
Comparez vos options.

« Un krach dans X mois » fixe son début, pas sa durée. En mode historique, le sommet est placé dans X mois ; les clôtures ultérieures du marché choisi déterminent la durée de la baisse et de la reprise. Il s’agit de tests de résistance, pas de prévisions ni de conseils d’investissement personnalisés.

Nous comparons quatre réactions dans un futur avec krach et un futur sans krach. Chaque mois, les placements évoluent d’abord, l’épargne produit des intérêts, vous agissez si le calendrier le prévoit, puis vous versez votre contribution. L’épargne revient vers les placements lorsque la règle choisie se déclenche : baisse donnée depuis le niveau d’avant-krach, premier rebond depuis le plus bas observé après une baisse, retour complet au sommet ou délai fixe après le début attendu du krach. Les vérifications commencent au début attendu et ne permettent jamais d’acheter avant le déplacement vers l’épargne. Jusqu’au retour, les stratégies qui vendent placent aussi les nouveaux versements en épargne. La même règle est évaluée séparément dans chaque futur ; si elle n’est pas satisfaite, l’argent reste en épargne. Un faux rebond peut déclencher un retour avant une baisse plus profonde. Aucun point bas futur n’est utilisé.

Le taux d’épargne reste constant par défaut. Le mode historique facultatif ajoute à votre taux initial les variations en points de pourcentage observées dans le marché concerné, sans jamais descendre sous zéro. Avant le krach et dans le futur sans krach, votre taux reste constant. Les séries de dépôts plus larges sont signalées comme approximations. Les données annuelles ne permettent pas d’observer les réactions mensuelles. Après la fin des données disponibles, le dernier taux simulé est maintenu par hypothèse. Un affichage en euros ne signifie pas qu’un compte en euros suivrait les taux d’un marché étranger.

Votre scénario personnel utilise une baisse, une durée de baisse et un délai entre le point bas et le retour au sommet modifiables. Zéro mois de baisse signifie une baisse instantanée. Le taux de croissance propre à la reprise est calculé pour retrouver le niveau d’avant-krach pendant la période choisie. Avant le krach et après la reprise, le modèle utilise le taux mensuel composé déduit de la croissance passée de votre portefeuille. Ce taux s’applique aussi pendant tout le futur sans krach. Prolonger la croissance passée est une hypothèse, pas une prévision. Les trajectoires historiques conservent les rechutes ultérieures sans les accélérer. Elles s’arrêtent au premier retour au sommet ou à la dernière observation disponible ; aucune reprise future n’est inventée. Seules les clôtures quotidiennes sont étudiées, jamais les extrêmes intrajournaliers. La reconstitution interpole les échantillons hebdomadaires et les points de retournement exacts : elle ne représente donc pas une exécution quotidienne exacte. Les versements interviennent à la fin des mois achevés ; les jours calendaires historiques sont convertis à raison de 365,2425 jours par an. Les intérêts sont composés séparément à chaque changement de taux ; les taux annuels publiés sont traités comme des rendements annuels effectifs, ce qui reste une approximation lorsque la source publie des taux nominaux.

Le modèle ne tient compte ni des impôts, ni des frais de transaction, ni des restrictions de compte, ni du risque de défaillance bancaire, ni de l’inflation, ni de la conversion de devises. La plupart des indices historiques excluent les dividendes ; l’Ibovespa brésilien les inclut. Les montants affichés appliquent les variations en pourcentage de l’indice à votre portefeuille d’exemple ; ce ne sont pas des rendements historiques en euros. Le futur sans krach utilise une hypothèse de croissance constante : déduite de la croissance passée du portefeuille pour un scénario personnel, ou choisie séparément pour une reconstitution historique.